14d • 🇺🇸 Nasdaq
NVIDIA (Yatırımcı Raporu)
Teknik Görünüm
✅ NVIDIA uzun vadede güçlü boğa trendini koruyor. Yapı hâlâ Higher High (HH) ve Higher Low (HL) üretmeye devam ediyor. Ana trendde henüz bir bozulma bulunmuyor.
⚠️ Ancak son zirvede 230-240 USD bölgesinde Weak High (zayıf zirve) oluşmuş. Bu durum alıcıların yeni zirve üretmekte zorlandığını ve kısa vadede momentum kaybı yaşandığını gösteriyor.
⚠️ Son geri çekilmeyle birlikte fiyat 190-195 USD bandına kadar gerilemiş durumda. Bu bölge ara destek olsa da asıl güçlü talep bölgesi aşağıda bulunuyor.
✅ RSI yaklaşık 50 seviyesinde. Momentum nötr. Bu da fiyatın büyük bir hareket öncesinde denge aradığını gösteriyor.
Destekler
190-195 USD ilk önemli destek.
165-170 USD ana destek (mavi talep bölgesi).
95-100 USD uzun vadeli ana destek ve önceki büyük akümülasyon bölgesi.
165-170 USD korunabildiği sürece uzun vadeli boğa trendi teknik olarak devam eder.
Dirençler
210-215 USD ilk güçlü direnç.
230-240 USD ana direnç ve mevcut ATH bölgesi.
Bu seviyenin üzerinde hacimli günlük ve özellikle haftalık kapanış gelirse ilk etapta 260 USD, ardından 300 USD seviyeleri teknik hedef haline gelebilir.
Negatif Senaryo
Eğer;
- 190 USD desteği hacimli şekilde kırılır,
- ardından 165-170 USD ana destek bölgesi kaybedilirse,
orta vadeli düzeltme derinleşebilir ve satış baskısı belirgin şekilde artabilir.
Kitaplara Göre Yorum (Bulkowski & Dow Theory)
Bulkowski'ye göre güçlü yükselişlerden sonra görülen yatay konsolidasyonlar, çoğu zaman trendin devam formasyonudur.
Dow Theory açısından ise;
- Higher High ✔️
- Higher Low ✔️
yapısı hâlâ korunuyor. Bu nedenle ana trend boğa olmaya devam ediyor.
Şu an izlenmesi gereken en kritik bölge 230-240 USD. Bu direncin hacimli kırılması, yeni yükseliş dalgasının başladığını teyit edecektir.
Temel Analiz
NVIDIA, yapay zekâ çipleri, veri merkezleri ve hızlandırıcı pazarındaki lider konumu sayesinde büyümesini sürdürüyor. Ancak artık şirket çok yüksek beklentilerle fiyatlandığı için finansal sonuçların güçlü gelmesi kadar bu beklentileri aşması da önem taşıyor.
- F/K: Yaklaşık 45-55 bandında. Klasik teknoloji şirketlerine göre yüksek görünse de büyüme hızı nedeniyle piyasa bunu fiyatlıyor.
- PD/DD: Oldukça yüksek. Teknoloji lideri olması nedeniyle defter değerine göre primli işlem görüyor.
- FD/FAVÖK: Yüksek çarpanlarda işlem görüyor ancak gelir ve FAVÖK büyümesi bunu önemli ölçüde destekliyor.
Şirketin değerini belirleyen ana faktörler;
- Yapay zekâ veri merkezi yatırımları,
- Blackwell ve sonraki GPU mimarilerinin satış performansı,
- Bulut sağlayıcılarının (hyperscaler) sermaye harcamaları,
- Brüt kâr marjının korunması,
- Çin'e yönelik ihracat kısıtlamalarıdır.
Temel tarafta NVIDIA hâlâ dünyanın en güçlü büyüme hikâyelerinden birine sahip olsa da, değerleme artık hata payını azaltan bir seviyededir.
Ben olsam
- %30 olasılıkla fiyatın 190-195 USD desteğinde tutunarak yeniden 230 USD direncini test edeceğini düşünürdüm.
- %70 olasılıkla ise düzeltme devam eder ve fiyat 165-170 USD ana talep bölgesine kadar geri çekilebilir.
Uzun vadede yönü hâlâ boğa görüyorum. Ancak kısa vadede yeni alım için ya 230-240 USD üzerindeki hacimli kırılımı ya da 165-170 USD bölgesine oluşabilecek sağlıklı geri çekilmeyi tercih ederdim.
Puanlarsam
- Uzun vadeli görünüm: 9.5/10
- Kısa vadeli alım fırsatı: 7.5/10
- Temel analiz: 9.5/10
Sonuç
Teknik ve temel analizi birlikte değerlendirdiğimde NVIDIA, küresel teknoloji sektörünün en güçlü şirketlerinden biri olmaya devam ediyor. Ana yükseliş trendi korunuyor ve grafikte henüz yapısal bir bozulma bulunmuyor.
Ancak fiyat şu anda 230-240 USD zirvesinden gelen düzeltme sürecini yaşıyor. İlk kritik destek 190-195 USD, asıl güçlü talep bölgesi ise 165-170 USD bandı. Bu bölge korunur ve buradan hacimli bir dönüş gelirse ilk hedef yeniden 210-215 USD, ardından 230-240 USD olacaktır. 240 USD üzerindeki kalıcı kırılım, yeni bir yükseliş dalgasını başlatabilir ve orta vadede 260-300 USD bandını gündeme getirebilir.
Ben olsam yeni pozisyon için ya 230-240 USD üzerindeki hacimli kırılımı ya da 165-170 USD bölgesine oluşabilecek sağlıklı bir geri çekilmeyi beklemeyi tercih ederdim. Uzun vadeli görünüm ise hem teknik hem de temel açıdan güçlü şekilde pozitif kalmaya devam ediyor.
43
2 comments
NVIDIA (Yatırımcı Raporu)
Suggested communities
Powered by