5d • 🇹🇷 Bist
BINHO (Yatırımcı Raporu)
Teknik Görünüm
✅ 1000 Yatırımlar Holding'de uzun süren düşüş trendinin ardından fiyat 7.00-8.00 TL bölgesinde güçlü bir taban oluşturmuş ve son dönemde yatay bir akümülasyon/konsolidasyon sürecine girmiş görünüyor.
✅ Grafikte önemli olan nokta şu: 2025'te oluşan dipten sonra fiyat yeniden Higher Low (HL) üretmiş ve ardından yukarı yönlü CHoCH gerçekleşmiş. Bu, uzun süren düşüş yapısının ilk kez değişmeye başladığını gösteren olumlu bir sinyal.
⚠️ Ancak fiyat henüz uzun vadeli boğa trendini kesin olarak teyit etmiş değil. 13.00-13.50 TL bölgesindeki son tepe hâlâ aşılmış değil ve fiyat bu bölgenin altında yatay hareket ediyor.
✅ Şu an fiyat yaklaşık 10.30 TL ve haftalık bazda %9'un üzerinde güçlü bir tepki vermiş durumda. Bu hareket önemli fakat asıl soru, bu yükselişin hacim ve devamlılıkla desteklenip desteklenmeyeceği.
Destekler
9.00-9.50 TL ilk önemli destek.
8.20-8.70 TL ana destek ve güçlü talep bölgesi.
7.00-7.20 TL ise mevcut yapının en önemli uzun vadeli savunma bölgesi.
Özellikle 8.20-8.70 TL üzerinde kaldığı sürece grafikteki dip oluşumu ve akümülasyon senaryosu korunabilir.
Dirençler
11.50-12.00 TL ilk önemli direnç.
13.00-13.50 TL ana direnç ve mevcut Strong High bölgesi.
Bu seviyenin üzerinde haftalık kapanış gelirse sırasıyla;
- 15.00 TL
- 17.00-19.00 TL
- 22.00-25.00 TL
bölgeleri teknik hedef olarak gündeme gelebilir.
Özellikle 13.50 TL üzerindeki hacimli haftalık kırılım, uzun süredir devam eden yatay yapının yukarı kırıldığını teyit eden çok önemli bir sinyal olur.
Negatif Senaryo
Eğer;
- 9.00 TL desteği kaybedilir,
- ardından 8.20 TL bölgesi de kırılırsa,
fiyatın yeniden 7.00-7.20 TL bölgesine doğru çekilme riski artar.
7.00 TL altında haftalık kapanış ise mevcut akümülasyon/dip oluşumu senaryosunu ciddi şekilde bozar.
Kitaplara Göre Yorum (Bulkowski & Wyckoff)
Bulkowski'nin yaklaşımı açısından burada henüz tamamlanmış ve teyit edilmiş bir klasik dönüş formasyonu söylemek için erken. Ancak fiyatın uzun düşüş sonrasında daralan bir yatay bölgede hareket etmesi dikkat çekici.
Wyckoff açısından grafik Accumulation / Re-Accumulation senaryosuna oldukça uygun bir görüntü veriyor.
Grafikteki olası senaryo
- 7.00-8.00 TL → ana akümülasyon bölgesi
- 8.20-8.70 TL → olası Spring / test bölgesi
- 11.50-12.00 TL → ilk SOS bölgesi
- 13.00-13.50 TL → ana direnç / breakout seviyesi
- 13.50 TL üzeri → güçlü Sign of Strength (SOS)
Eğer 13.50 TL hacimli şekilde kırılır ve fiyat bunun üzerinde kalmayı başarırsa, mevcut yatay yapıdan yukarı doğru ölçümlenebilir bir hareket başlama ihtimali ciddi şekilde yükselir.
Bu nedenle benim için grafiğin en kritik seviyesi 13.50 TL.
Temel Analiz
1000 Yatırımlar Holding'i klasik bir sanayi şirketi gibi değerlendirmek doğru değil. Şirket bir holding ve farklı yatırım/iştiraklere sahip olduğu için özellikle PD/DD ve iştiraklerin gerçek değeri daha önemli hale geliyor.
KAP'ın 31 Mart 2026 finansallarında şirketin:
- Toplam varlıkları: 18,68 milyar TL
- Toplam yükümlülükleri: 4,91 milyar TL
- Ana ortaklığa ait özkaynakları: 13,77 milyar TL
seviyesinde.
Grafikteki yaklaşık 10.30 TL fiyat ve 1,290 milyar TL ödenmiş sermaye üzerinden piyasa değeri kabaca 13.3 milyar TL ediyor. Bu da yaklaşık 0.96 PD/DD anlamına geliyor.
Yani şirket, bilanço özkaynaklarına göre bakıldığında 1 PD/DD'nin altında işlem görüyor. Bu, holding açısından dikkat çekici bir değerleme.
⚠️ Ancak önemli bir problem var:
2026 ilk çeyreğinde şirket 1,12 milyar TL net zarar açıklamış durumda. Esas faaliyet sonucu da 31,5 milyon TL zarar.
Dolayısıyla burada F/K üzerinden ucuzluk hesabı yapmak mümkün değil. Şirketin değerlemesinde esas bakılması gereken konu iştiraklerin değeri, özkaynak büyümesi ve bu yatırımların gelecekte yaratacağı nakit/kârlılık.
Ayrıca KAP takviminde 2026 6 aylık finansal rapor için son tarih 10 Ağustos 2026 olarak görünüyor. Bu nedenle önümüzdeki bilanço, hisse açısından önemli bir katalizör olabilir.
Ben olsam
- %72 olasılıkla fiyatın 9.00-9.50 TL üzerinde tutunarak önce 11.50-12.00 TL bölgesini test edeceğini düşünürdüm.
- %28 olasılıkla ise mevcut yükseliş başarısız olur ve fiyat yeniden 8.20-8.70 TL destek bölgesini test eder.
Ancak burada benim için kritik ayrım şu:
10.30 TL'den 12 TL'ye yükselmek henüz trend dönüşü değildir.
Gerçek dönüş senaryosu:
9.00-9.50 TL → tutunma → 11.50-12 TL → 13.50 TL kırılımı → haftalık BOS
şeklinde oluşur.
13.50 TL üzerinde hacimli haftalık kapanış gelirse o zaman grafiğin çok daha farklı bir hikâyeye dönüşeceğini düşünürüm.
Puanlarsam
- Uzun vadeli görünüm: 7.5/10
- Kısa vadeli alım fırsatı: 8/10
- Temel analiz: 7.5/10
Sonuç
Teknik ve temel analizi birlikte değerlendirdiğimde 1000 Yatırımlar Holding şu anda uzun vadeli düşüşten çıkıp yeni bir taban oluşturma ihtimali bulunan bir hisse olarak dikkatimi çekiyor.
Grafikteki en önemli nokta, uzun süren düşüşün ardından 7-8 TL bölgesinde taban oluşması ve sonrasında Higher Low + CHoCH yapısının ortaya çıkması. Bu, önceki grafiklere kıyasla oldukça önemli bir değişim.
Şu anda 9.00-9.50 TL ilk destek, 8.20-8.70 TL ise ana talep bölgesi. Bu bölgeler korunduğu sürece yukarı yönlü senaryo geçerliliğini koruyor.
İlk hedef 11.50-12 TL, ardından 13-13.50 TL. 13.50 TL üzerindeki hacimli haftalık kırılım gelirse benim için asıl hareket orada başlar. Böyle bir kırılım sonrasında 15 TL, 17-19 TL ve daha uzun vadede 22-25 TL bölgeleri teknik hedef haline gelebilir.
Temel tarafta ise 0.96 civarındaki PD/DD oldukça dikkat çekici. Fakat şirketin 2026 ilk çeyreğinde 1,12 milyar TL zarar açıklaması nedeniyle bunu doğrudan "çok ucuz" şeklinde yorumlamam.
Benim net görüşüm: BINHO'da dip oluşumu ihtimali var ve teknik görüntü önceki dönemlere göre belirgin şekilde iyileşmiş. Ancak asıl boğa teyidi 13.50 TL üzerinde gelecek. 9 TL üzerindeki yapı korunur ve 13.50 TL hacimli kırılırsa, bu hisseyi swing trade açısından çok daha ciddi şekilde değerlendiririm.
27
3 comments
BINHO (Yatırımcı Raporu)
Suggested communities
Powered by